高耗能產業
」 限電
學校恐被迫下課關燈省電？ 立委籲「大節能」先檢討能源政策防害民生
由賴清德總統成立的「國家氣候變遷對策委員會」，昨日召開第二次會議，總統強調「最好的能源是節能」，經濟部也隨即宣誓，2027年要省下206億度，相當於全國8%用電量。但立委卻擔心，政府不先檢討錯誤能源政策，卻將討論焦點轉移到「全民節電」，彷彿全國又要重回「大節能」節約能源時代，在台灣發展新高科技，用電降不下來的前提下，擔心只能逼迫機關、學校、民眾再設法「擠電」，民生將受到傷害。國民黨立委牛煦庭表示，若依照國家氣候變遷對策委員會的說法，民眾好奇的是，只靠醫院、學校節電，能「擠出」多少電？既然要節電、淨零碳排，為何不先檢討最重要、最關鍵的能源政策？他也直言，上有政策、下有對策，擔心各級機關、學校、醫院為了應付民進黨政府交辦的績效指標KPI，最後又衍生出許多奇怪亂象。他舉例，自己有100多度的近視，有時候會戴眼鏡，追溯近視原因，就是在唸國中時，遇到全國「大節電」時代，當年學校為了節省電費、調降供電契約容量，因為實在沒辦法達標，校方只好要求全校，下課時間關掉教室電燈。但問題是，國中生有很多筆記要抄，如果沒抄完下課補抄，他只能瞇著眼睛摸黑繼續抄，結果就近視。牛煦庭受訪時質疑，如果為了兌現總統召開氣候變遷委員會下達的目標，醫院學校被迫擠出「電」，當現在多數民眾都已經知道節省用電的必要性，也都具體執行，政府卻又逼機關學校再節電，再下條子要求之際，醫院會不會被迫犧牲服務病人的品質？例如院內冷氣升溫、少開，這對醫療品質不會造成衝擊嗎？不會影響病患權益嗎？如果又像過去一樣搞打節電，學校會不會又走回下課要關燈、關冷氣的老路，真能保證不影響師生權益嗎？他還說，最難堪的問題是，當政府機關、醫院、學校拼命擠出電，但這些電還是補不上目前供電缺口嗎？因此，與其各部門與其跟風拼「大節能KPI」，不如先用同樣精神，認真的檢討目前的能源政策有沒有問題？務實有效做調整，或許會比執著在枝微末節上，會來得更有效。他同時提醒政府，醫院學校省電後，能否保證未來台灣發展人工智慧、高科技業都不會缺電？答案應該是不可能，那台灣還要不要發展人工智慧算力中心等高耗能產業呢？大家都知道電力已成為台灣經濟發展的最大憂慮，唯獨民進黨政府將省電重點放在醫院、學校節電，這不是非常奇怪嗎。
賴政府能源三難題待解 專家籲自清光電綠能案立威
賴清德新總統520正式就職，各界多有期待，也有不少陳痾待解。以能源來說，專家直言問題有三：包含失衡的能源結構、光電發展蒙塵、碳費開徵隱含的碳焦慮，都需賴政府直面解決。環保人士、嘉南藥理大學副教授陳椒華表示，以能源結構來說，自己聽聞賴政府有意重啟核二、延役核三，但台灣這個蕞爾小島，真的沒有適合核電廠設置的位置。如要解決缺電問題，在產業源頭必須透過「政策環評」把關，目前政策環評，大多只是有條件通過、或是要求做好開發替代方案，卻沒有一場政策環評會，敢擋下高耗能污染的開發，就是深怕背上「阻礙經濟發展」黑鍋。陳椒華直言，賴政府必須透過國是會議，確認國家的電力政策，尤其綠電佔工業大戶用電比，必須確實入法；此外，也需要在國是會議確認台灣下一階段產業發展方向，若不淘汰高耗能產業，核能比例增加也只是飲鴆止渴。而針對光電發展問題，陳椒華認為這是賴政府軟肋，若要樹立威信和改革決心，上任百日內就必須有明確處理，包含業者走巧門化整為零在農田設立光電板，農地破碎化問題亟欲止血；從台南市迸發的連串光電弊案，迄今中央主管單位，沒有人受到行政懲處，這都讓民眾無法放心，必須有個交代。最後，「碳費」徵收勢在必行，然而徵收公式與範疇，各界仍爭論不休，環境部瞻前顧後不敢定案，已引發各大小企業甚至一般民眾的「碳焦慮」。呼籲賴政府必須在上任百日內，至少把《衝擊評估報告》先端出來，並拚年底前公告確切計算公式，現在減碳環保民氣可用，再拖下去，恐怕衍生民眾的不耐與掣肘。
漲聲再起2／打房失算？碳費成本漲幅>囤房稅 建商撥算盤惜售反較有利
國內房市經歷政策一波波重打，去年底立院再通過囤房稅2.0，預期最快今年7月1日上路，未來建商餘屋賣越久、稅就越重，目的是逼著建商降價求售。不過2025年即將迎來碳費徵收，恐讓政府「失算」，因為已有建商表示，碳費開徵墊高營建成本，估將拉高房價15%，「完勝」囤房稅4.8%，「惜售成屋，付囤房稅等房價漲幅，還比較划算！」行政院環境部將於2024年起針對碳排大戶計算碳排放，2025年依盤查結果開徵碳費，營建業如臨大敵。不動產代銷公會全聯會理事長、萬群地產董事長謝坤成說，「碳費問題讓建設公司壓力很大，至少漲15~20%，房價鐵定上去！」全國商總主席、鄉林集團董事長賴正鎰也說，「2024年碳費成本多15%，物價持續上漲，房價不可能有回檔現象。」不動產聯盟總會理事長、富旺建設董事長林正雄拿出南部鋼鐵廠的「漲價通知」，上面寫著「自113年起未交(貨)完之數量買方需支付賣方碳費150元/噸(碳費未定，屆時多退少補)。」他預估，「5年內房價將有2成漲幅。」甲級營造廠通湛營造、精湛建設董事長陳志聲解釋，鋼筋、水泥、磁磚、鋁門窗…大多數建材都是高耗能產業，需要大量的電來高溫燒解，因此會出現高額碳費，很多人預估將漲超過20~30%，但也有些建材不受到影響，相抵銷下，他預估營建成本漲幅至少也有15%。精湛建設董事長陳志聲同時也有甲級營造廠通湛營造，他表示，幾家大型混凝土和鋼鐵廠已正式通知，預告今年或下半年開始調漲。圖為陳志聲(中)每年都會與地產好友聯手舉辦「送愛心到人間」公益活動，今年已是第25年。（圖／報系資料庫）業者預估徵收碳費將造成房價漲幅，環境部也發文表示，並非事實且有藉此哄抬房價的疑慮。經環境部評估，徵收碳費對於房價的影響僅約1%。不過陳志聲卻直指環境部的算法是以北市房價為基礎。他解釋，每坪營造成本25萬元，成本若是漲15%、3.75萬元，對房價每坪200萬元的地區而言，就是不到2%的影響；但若是平均房價40萬元的地區，營造成本漲15%，影響房價漲幅是近10%，「房價越低的地區，影響程度就越高。」不過他也不排除，碳稅也是給一些高耗能產業一個漲價的理由，即使真的沒課徵很高的成本，但終端漲幅必定遠大於實際成本，畢竟碳稅課徵方式未明，大家都是預期，只會先喊多、不會少估。為了瞭解碳排放影響，CTWANT記者實地走訪冠軍磁磚位於苗栗造橋的工廠，剛好碰上環境部人員進行碳盤查。被列為國內第一波徵碳費的業者，冠軍磁磚副董林祐宇不敢大意，2023年己完成組織型碳盤查，目前工廠年碳排約9萬噸，依目前產官學估算一噸約收320~450元，推估一年將增加3000~4000萬元碳費成本。營建業上游原料包括蓋房子的鋼筋、水泥，和鋁窗、地磚、玻璃等建材，都需要高溫提煉製造，全都是第一波碳費徵收名單，已有不少廠商通知2024年調漲，冠軍磁磚副董林祐宇則說會等到2025年實際課徵碳費再反映售價。（圖／劉耿豪攝）林祐宇表示，冠軍磁磚2006年起已落實生產熱能、廢水及磁磚廢胚高比例回收，2015年啟動溫室氣體排放量計算，在零碳時代前冠軍磁磚不管在生產節能、設備節能都已做好準備，配合政府規定收費。「對於大環境政策我們沒辦法掌控，內部會更進一步優化自身效益，提升自動化或減少生產耗損，來降低成本、減少衝擊。」「碳稅所增加的營建成本，可以讓你繳囤房稅繳幾十年！」前陣子剛通過的囤房稅，和碳稅問題相比較，陳志聲認為囤房稅「微不足道」。他解釋，囤房稅即房屋稅是以法定造價為稅基，不是終端每坪售價為稅基，持有1年以內最低稅率2%，持有5年以上則適用最高的4.8%，「若預期2年後新屋價格因受碳費而推升5~10%，現在手上的成屋未來可以賣更貴，怎麼還會釋出賤賣，他(建商)根本不care囤房稅啊！」對此，謝坤成有不同想法，「建商是資金密集的行業，拚的是迴轉率，一定要把資產換成現金才能活用持續購地，大多數建商不會囤房啦！」不過他想起疫情剛爆發之際，大家都很恐慌，業主催著現場代銷趕快銷售，每坪賣了18萬元就高興得要死，沒想到成本漲幅一下子拉太快，3年後完工結帳，卻賠了8000萬元。「有了上次經驗，避免再出現賠售，現在建商恐預先將碳費成本反映在房價上。」對於2024年的房價走勢，記者訪談一輪建商、代銷、房仲業者，幾乎是一致答案，「房價沒有下跌理由！」就連591新建案總編輯李忠哲也說，2024年還有公設比修法和實坪制的討論，「這兩項表面上像居住正義，但實則明眼人都知道會是推升房價的助力。」不動產代銷公會全聯會理事長謝坤成認為，地價、原物料上漲已是既定事實，未來還要課碳費，大選前都不提，讓民眾有對房價下修的期待。（圖／林榮芳攝）李忠哲表示，2024年不管是通膨和各方面成本都上漲情況下，想要降價很難，在政經情勢壓力及房價高漲中，房市想大好、熱銷也難，所以買賣雙方都不需要太多期待，即便房市漸入佳境，也只會比今年好一點。謝坤成最後語重心長奉勸，「政府和總統候選人都沒有講實話，讓民眾有對房價下修的期待，但事實上原物料、土地價格上漲，都已經是既定事實，房價不可能會回頭了。」「不要再去引導老百姓房價要打下來，因為一等就買不到房子，XXX那票人害多少人買不到房子。」
阿北給你問2／揭最不滿蔡英文3件事 柯文哲稱在野整合還有時間
民眾黨總統參選人柯文哲從投入大選後，人氣居高不墜，一言一行備受外界矚目，CTWANT此次專訪前，特別收集民眾想提問柯的題目集，以下就由柯本人一一分段幫民眾解惑。年輕人問：為什麼您認為民進黨新潮流系是該黨內最壞的一群人？答：近日「雲豹小公主」案就是一個典型，民進黨立委賴品妤的父親、前新系立委賴勁麟有什麼能力可以當雲豹能源等十幾家綠能公司的董事長，該集團裡還有新系人士當董事，而這集團捐錢最多的對象也是新系政治人物。地方政府中，債留子孫最多的也是新系掛，例如桃園市和高雄市，而暴力毆打立委高嘉瑜的林秉樞也是新系，這些例子都足以證明了吧。新冠疫情期間民進黨政府被外界質疑，為了護航高端疫苗，進而阻擋BNT進口，導致外界批評聲浪相當大。圖為總統蔡英文2021年接種高端疫苗。（圖／趙文彬攝）問：您對總統蔡英文執政快8年最不滿意的事？答：概括有3件事，涵蓋民進黨沒有財政紀律、為了護航高端疫苗擋BNT疫苗進口，以及過去高喊黨政軍退出媒體，現在卻介入媒體很深。我從不諱言跟民進黨關係變差就是從前瞻預算開始，哪有先編預算、再來找計畫，這完全沒有財政紀律，最近還看到蔡英文出來講「民進黨是最有財政紀律的政黨」，總統真的是把老百姓當白癡，挑戰全國人民智商，自己未來會每天「伺候」民進黨這題。民進黨為了護航高端疫苗，擋BNT疫苗進口，也是讓人相當不滿。擋BNT疫苗進口是政治凌駕專業，民進黨主席賴清德身為醫生，應該對高端疫苗疑雲出面解釋。 過去高喊黨政軍退出媒體的就是民進黨，結果現在卻發現晚上每家電視台的政論節目都在打他，大概只剩TVBS比較公正中立。民進黨已經執政傲慢到不怕外面的人講它雙標，當然其民進黨還很多讓民眾不滿的事，實在是罄竹難書。問：若鴻海創辦人郭台銘獨立參選，要怎麼應對？以及藍白在野勢力如何整合？答：參選是每個人的權利，但每場戰爭要有其道德正當性，講直接點，郭台銘只要參選到底，就是讓賴清德躺著當選，賴可以直接開香檳慶祝了，那郭參與這場選舉的戰略目標到底是什麼？現在就給郭董先冷靜，未來會再去試著溝通，人還是理性的動物，相信郭會自己先好好想想的。除了有6成民意想要政黨輪替，有7成民眾希望藍白合，但同時也有民調顯示藍白陣營的支持者卻都不希望用民調比勝負，就是對於整合的主導權沒有共識。這也不用太緊張，反正「最後選民都會替我們決定」，政治人物常以為自己在領導時代潮流，但實際上是時代潮流推著政治人物走，台灣選民非常有智慧，最後都會替政治人物們做決定。距離選舉投票還有4個多月，時間還算久，選舉每個月都會有變化，在野勢力整合，過段時間再處理就好，眼下就是做好該做的事，例如自己就常在youtube上說明政見。台灣近年發展高耗能產業，又要同時進行能源轉型，供電需求大的情況下，再生能源恐接替不上，讓民眾相當擔憂。（圖／李宗明攝）問：台灣到底缺不缺電？答：能源政策跟產業發展要一起考慮，台灣發展高耗能產業，供電需求就大，供電、輸電、節電和儲電等，都要一併專業考量。我當台北市長時，推東西門戶計畫，就被中央政府告知有28棟大樓要限電，那時就知道「民進黨喊不缺電」是假的。民進黨規劃要把天然氣發電量撐到佔比50％，這是非常有問題的，天然氣太貴了，政府要不要漲電價，必須誠實跟民眾說明。台電光這兩年虧錢4千多億元，未來全台輸電網更新也需幾千億元，還有節電和儲電等，都要好好討論、務實解決問題。我現在正在做一百多年前蔣渭水沒完成的「台灣新文化運動」，不管是執政或選舉，自己都是在推動改變政治文化的社會運動，要做出一個典範，例如自己現在選舉花費不到5千萬元，不買置入性行銷、不辦大型活動，就算辦演唱會還有賺錢，甚至到現在也沒決定是否下電視廣告，但這結果可能會跟2018年那次選舉一樣，最後半個月自己從電視上「被消失」。今年選舉，我要讓人民重新相信「應該相信的事」，以前選舉有人會賄選買票，現在進化到綁樁，或者控制媒體、買媒體，還很多人跟我說，若要選總統，必須先準備20億元，但我又沒貪污，哪有那麼多錢。日前民眾黨網路募款一億多元，我就覺得很厲害，但不做網軍側翼帶風向、沒有黑暗手段，單純在yt上講政見、政策，或許就「一路挨打到底」吧！民眾黨總統參選人柯文哲表示，不管是執政或選舉，自己都是在推動改變政治文化的社會運動，要做出一個典範。（圖／方萬民攝）
大同認列華映除列利益約90億 明年拚新能源事業成長
老牌家電廠大同集團（2371）近年將業務專注於能源產業，18日與北捷舉辦綠能成果記者會，除與北捷合作外，未來也期待將合作擴展到其他軌道事業公司。大同總經理王金來表示，對明年展望仍樂觀看待。而認列華映虧損方面，會用公司特別盈餘公積回補虧損。王金來於記者會受訪時表示，目前大同4大事業體中，電力、新能源事業群佔總營收約60％以上，其他40％是消費電子（家電產品）與不動產開發，新能源事業主要是供應內需，不受國際情勢影響；除北捷外，未來考慮與其他交通業者合作，包括中捷、高捷或高鐵等機廠屋頂可設太陽板，明年與北捷的綠能發電，可供給需綠能的私人企業使用。王金來指出，目前大趨勢就是綠電、ESG，全球企業目標在2050零減碳轉型，所有公司近年都致力於節能減碳，但限制仍多，所以要購買綠電，大同會協助建構綠電平台，將產製綠電供給給像台灣半導體、PCB這些高耗能產業使用，也導入能源管理系統。此外，針對除列華映一事，王金來回應，除列華映是好事，此次除列約90億的效果，對減低過去累積虧損多少有幫助，不過特別盈餘公積還是要回補約100多億元左右，預計年底虧損金額會更少，公司會盡量在整個營收、獲利增加，盡快會都有交代，對員工福利也有貢獻。展望未來，王金來表示，因綠能需求不斷增加，明年大同的新能源事業體將持續成長，看好本業還是能夠穩健、樂觀成長。目前ESG已經結合到營運模式了，台灣也有10年電網強韌計畫，大同一系列都能提供服務，未來也朝EV馬達研發邁進；以及台灣在太陽能建置還需要更多努力跟投資，新能源事業在未來來看是蠻樂觀的。
繼王文淵向小英總統吐「碳費」心聲 工總再出擊問卷調查：47%企業支持每噸100元
全國工業總會今天（19日）公布「國內產業對於碳中和議題意向調查報告」12個面向的心聲與建議，在372份有效問卷中，關於碳定價議題，73%企業肯定課徵「碳費」具有實質減碳效果，47%企業認為碳費每噸新台幣100元（以今天新台幣兌換美元計算，約折合3.6美元）最為合理。工總表示，該調查係在10月26日至11月15日COP26舉辦期間，經由中華民國紡織業拓展會、中華民國工業區廠商聯合總會、中華民國三三企業交流會等工商團體，以及水泥公會、鋼鐵公會、石化公會、造紙公會、玻璃公會、橡膠暨彈性體公會、電機電子公會、科學工業園區科學公會等產業公會的協助進行。問卷調查共回收了372份有效問卷，包括12項問題，調查對象包括十五大類型產業類別，並涵蓋六大高耗能產業（水泥、造紙、鋼鐵、紡織、石化、電機電子/半導體），皆為各產業龍頭企業，在全球供應鏈辦佔有一席之地，對碳中和議題相當關切，工總強調「調查結果具有相當代表性與參考價值」。受訪的業者對於碳中和/淨零碳排議題高度關注，產業有高達59%的比率，知道政府承諾將於2050年達成淨零排放的目標。但仍須留意的是，整體受訪產業約有4成並不瞭解。高達88%的企業同意「氣候變遷因應法」草案將2050年淨零排放的目標納入；但也強調，淨零排放應是國家整體目標，需要政府整體政策與完善的法規架構下，從能源結構配比、政府公共治理、產業低碳轉型以及民眾日常生活共同努力推動，而非僅從耗能產業減排單一面向著手。關於碳定價議題，73%的填答企業肯定課徵「碳費」具有實質減碳效果，有47%的填答企業認為碳費為每噸新台幣100元最為合理。惟碳費費率訂定業者呈現分歧，政府未來在碳費訂定需要更加審慎，應納入更多產業意見，建立完善的碳訂價制度，減少對於產業營運的衝擊。此外，多數製造業認為「碳交易」才是產業降低碳排的最佳方式，並搭配總量管制推動。關於碳費問題，業者建議政府碳費訂定多參考其他已開發國家所訂的碳費，不應以單一國家做比較，同時應針對產業別訂定詳細的計算公式，逐年調整，採浮動式計價推動，分階段調整，或依油價一樣，有調降調升之依循，並有更多類似於抵換專案的計畫，讓中小企業也能承擔並執行。政府目前關於碳中和/淨零排放等進程緩慢，且例如「碳費先行」、「針對電力業及290家排碳大戶先行開徵」等方針，皆與產業想法存有相當程度的落差，我國碳費、碳交易等制度建立，政府應加緊腳步推動，並大規模徵詢產業看法。「能源問題」是產業最關切問題，且認為是解決碳中和的最重要途徑，我國排碳係數過高主因為能源結構所造成，受訪產業有高達83%的比例認為政府應「從能源結構著手，推動潔淨能源及儲能設施」著手推動碳中和，也有81%的比例認為政府應「協助產業盤點碳足跡與綠色製程」，從潔淨能源與綠色製程兩大方向相輔相成減少碳排放。
高油價賺一波3／無懼能源搶購潮 省電、低耗能概念股蓄勢待發
受到原油上漲而可能的受惠股，除了塑化類股外，法人提醒，「還可觀察有助於省電的裝置『電源管理IC晶片設計』供應鏈。」也就是股民所稱的「Power IC 概念股」，像是茂達（6138）、致新（8081）、矽力-KY（6415）。其次是「第三代化合物半導體」。群益創新科技基金經理人黃俊斌表示，「第三代化合物半導體有助於電池、充電器、基地台、5G 通訊高頻產品、電動車與再生能源等效能，又稱『寬能隙半導體』（WBG），是碳化矽（SiC）和氮化鎵（GaN）為主的材料，有別於第一代半導體的矽（Si）與第二代半導體的砷化鎵（GaAs）。」目前包括台積電、聯電、中美晶、漢民等陣營積極布局，搶攻龐大GaN及SiC晶圓代工商機，相關供應鏈有台積電（2330）、世界先進（5347）、聯電（2303）、頎邦（6147）、環球晶（6488）、宏捷科（8086）、朋程（8255）、漢磊（3707）與嘉晶（3016）。由於中國採取限電措施，勢必對電子供應鍊以及全球消費電子旺季造成重大衝擊，消費性電子產品可能庫存調整，「建議避開高存貨的下游電子股。高附加價值產品，如HPC、伺服器等產品需求仍強勁，逢回可以留意。」他還說。台積電等大廠，搶進第三代化合物半導體市場。（示意圖／報系資料照）至於中國推出限電政策，一部分原因也是針對碳中和的目標，對於高耗能產業將持續限制產能，可以留意碳中和受惠概念股。黃俊斌強調，台灣廠商若具創新能力、技術領先則可望積極搶佔市佔率、成為趨勢上的贏家，因此科技創新趨勢題材仍是電子業成長主軸，包括先進製程相關利基半導體（矽智財、新應用IC）、伺服器新平台（Whitley+Eaglestream）、車用（第三代半導體、新能源車、自駕車）。永豐投信則指出，原物料股是其中受惠標的，綠能及碳中和概念股，如運用新能源的電動車概念標的，也是投資人在觀察油價變化，帶來的投資趨勢轉變時，可以留意的標的。油價也帶動歐股反彈，能源大廠佔居歐股重要權值，能源股帶動歐股反彈之際，也同步提振歐洲消費股的表現，先前歐洲精品股一度受到中國共同富裕政策的壓抑表現偏弱，隨景氣復能、邊境旅遊需求提升，加上歐洲氣氛向好，也帶動投資與需求的正向循環。隨著各國擴大施打疫苗，推出振興經濟方案，法人分析全球景氣可望持續復甦，加上5G、高效能運算、車用電子等新興應用需求強勁，宅經濟、遠距商機延續，以及我國半導體業者高階製程具競爭優勢，有助延續科技類貨品接單動能。整體而言，第四季還可布局明年看好的產業，晶圓代工、第三代半導體、高速傳輸、伺服器、電動車、封裝測試、半導體設備、電子紙等族群。
電殺台商3／拉閘限電PCB首當其衝 投資人可留意三產業：綠能、電動車、儲能
中國國家發改委8月中發布《能耗雙控目標完成情況晴雨表》，點名江蘇、廣東等9個省份的能耗強度不降反增；9月16日更進一步提出《完善能源消費強度和總量雙控制度方案》，促使中國31省市中約20省採取了限電措施。供電緊張問題更從中國蔓延至印度。截至10月1日，印度135家火力發電燃煤存量平均僅剩4天。統一證券認為，缺電問題引發供應鏈生產降載，供給不足及價格高漲問題，恐抑制消費旺季買氣。元大投信表示，對於台灣產業來說，江蘇、廣東等當地廠房因限電或停產，短期營運將受到負面影響，包含被動元件、PCB、組裝代工、電源及零組件廠商等，惟實際影響將依業者本身庫存與其他產區產能調配的因應策略等不同狀況而定。此外，中國高耗能產業將因政府政策，導致產業供需結構改變，元大投信指出，將有利於塑化、鋼鐵、造紙等產業供需，長期來看，中國為達成碳中和目標，將進行能源結構調整，對於綠能、電動車、儲能等產業長期發展正向。受惠於石油價格上漲，塑化產業獲利可望提升。圖為中石化廠區。（圖／報系資料庫）統一證券則指出，雖然中國缺電問題未解，但江蘇省昆山、蘇州及常熟等台商密集工業區，已恢復正常生產，受停電、限電影響的IC載板及PCB業者於10月加班生產全力出貨，因此建議，可優先關注訂單能見度佳的HPC、Server業者南電（8046）、欣興（3037）、金像電（2368）、台光電（2383）、博智（8155）等。萬寶投顧分析師楊惠宇認為，PCB產業需求還是很旺，在產能多集中於中國下，短期間要快速移轉產地不易，故有機會轉嫁部份成本，抵銷減產帶來的衝擊，因此利空過後仍有回升機會，但若中國鐵了心要整頓，具高污染特性的PCB廠勢必躲不掉，未來廠商仍得做好遷廠的打算及準備。網通及相關零組件廠，因為耗電量不大，多以自有發電設備因應，短期間影響不大。楊惠宇表示，另個影響較大的是車用市場，生產磷酸鐵鋰電池所用之黃磷，因為雲南、貴州加強對磷化工企業限電，導致供應缺口擴大，價格飆漲近八成，此部份對三元鋰電池的康普（4739）、美琪瑪（4721）有利。原物料部分，由於廠房在中國並不集中，加上上游較易轉嫁下，也是相對受益，塑化股中的台聚（1304）及華夏（1305）在限電區無產能、台塑（1301）則約有5%，台泥（1101）約20%則影響較大。
陸電力供應吃緊 內蒙古發電量最大、山東用電量最多原因曝光
中國大陸近期電力供應吃緊、拉閘限電。據統計，用電量最大的省份是山東，之後是廣東、江蘇。發電量最大的省份則由內蒙古奪下，此後為山東、廣東。《第一財經》根據中國國家統計局數據，對2020年31個省份的發電量和用電量統計梳理發現，發電量前十名的省份分別是內蒙古、山東、廣東、江蘇、四川、新疆、雲南、浙江、山西、河北。用電量最大的10個省份分別是山東、廣東、江蘇、浙江、河北、內蒙古、河南、新疆、四川、福建。內蒙古是煤炭資源大省，2020年全區煤炭產量10.01億噸，與上年基本持平，擔當保障全國煤炭市場穩定的重責。內蒙古更主動擔當東北地區保供任務，2016年至2019年，向東北地區合計供煤近5.5億噸，以保障東北地區人民過冬。2020年向東北地區供煤1.4億噸，與2019年基本持平。內蒙古除了煤電多，風力發電、太陽能發電也多。2020年，內蒙古能源經濟實現煤炭產能、電力裝機、風電裝機、發電量、外送煤炭、外送電量等「六個全中國第一」。根據內蒙古2020年統計公報，2020年火電裝機容量9388萬千瓦，增長7.7％；水電裝機容量238萬千瓦，與上年持平；風電裝機容量3785萬千瓦，增長29.7％；太陽能發電裝機容量1176萬千瓦，增長22.2％。至於用電量方面，山東居全中國首位，中國社科院城市發展與環境研究中心研究員牛鳳瑞分析認為，山東的產業結構中，傳統的能源化工、冶金等產業比重較高，新興產業與廣東、浙江差距較大，而這些高耗能產業用電需求大，需要更多電力。山東之外，河北和內蒙古的用電量位居第五和第六。數據顯示，在最新中國企業500強中，河北有24間，超過福建、四川等省份，位居全中國第六，主要原因就是能源重化企業多。
大陸限電「供一停六」 國際陷資源爭奪！專家分析「限電停產」原因
廈門台商協會會長吳家瑩受訪表示，大陸多地嚴格執行能耗雙控舉動，背後不無國際之間資源的爭奪用意，前幾個月煤炭價格大漲，讓大陸發電廠做多少虧多少，許多高耗能產業還依賴大量進口大宗物資如銅礦等，但最後實際產出的經濟效益卻不高，「更像是在幫國外打工」，因此認為大陸也藉此調整方向，要更著力在高科技等產業。中華經濟研究院大陸經濟所助理研究員王國臣表示，大陸此次限電類似像「供一停六」這種做法，勢必會對經濟造成實質衝擊。關鍵在於限電會持續多久，甚至去年底也曾有一波大限電，需擔心是否「常態化」，這也會影響到外資未來到大陸設廠需考慮電力風險。王國臣認為，大陸多地「限電停產」背後涉及政經層面等多重原因。5月大陸國常會已強調要增加煤炭供給與電價穩定，但由於國際大宗原物料包含煤炭價格上漲，對各省電力公司來說，多生產反而多虧損。面對明年就是中共「20大」換屆之年，許多還有心晉升的官員，自然不願看到電力公司帳面虧損不斷擴大，也是側面導致限電的因素之一。受大陸限電範圍擴大影響，台灣企業印刷電路板（PCB）廠遭到波及，近日相關族群股價大多不振，29日台光電、金像電、聯茂跌幅都超過5％，半導體業內人士指出，大陸此次限電應該是既有電力吃緊，也有整治高汙染行業的意圖在，但不會持續太久。業內人士指出，此次限電，鄰近昆山的蘇州工廠沒事，但昆山工廠卻被限到，因為昆山汙染程度高的企業較多，如昆山是台商PCB生產重鎮，印刷電路板的生產過程需大量用水，且會產生有害事業廢棄物，這顯示大陸當局有意整治高汙染行業的意圖，並不見得完全是電力供給問題。業內人士指出，幾年前大陸官方曾以水質不佳為由，對昆山吳淞江沿岸企業祭出「限汙令」，他認為這次又藉著電力吃緊，順勢整頓一下汙染比較大的行業，但又不能作的太明顯，還是以地區來劃分。大陸官媒新華社分析，造成多地限電的主要原因有兩點。一是沿海省市疫後經濟復甦強勁，電力需求快速增長；二是煤炭價格大漲，煤炭供應緊張，火電企業虧損，發電出力不足。
中國大限電！逾10省區受波及停工 經濟恐受重大打擊
中國大陸最近經濟充滿危機，繼恆大集團問題，在世界金融體系掀起的隱憂；大陸南方城市包括江蘇、浙江、廣東以及東北的遼寧等10多個省區，陸續傳出缺電問題。有部分工廠因為無法供應電力，被勒令停業至十一假期，有的則是「開三停四」或「開二停五」；受到影響的產業，從輕工業到太陽能與重工業等產業都有。根據《彭博社》分析，這波電力缺乏問題，有可能會對大陸經濟，帶來嚴重打擊。《彭博社》分析，大陸的電力需求日益增加，煤炭和天然氣價格也飆升，若根據北京制定的減排目標，大陸的23個省份中，幾乎有一半沒達到北京設定的能源目標，因此正面臨的缺電的壓力，在此其中，包括江蘇、浙江和廣東等三個工業重鎮，受到的打擊與影響最大；而這三省分的中國大陸GDP占額，就囊括了近三分之一，影響甚鉅。根據《路透社》引述野村證券新發表的報告指出，大陸今年全年經濟成長率的預測，從先前的8.2%，已降為7.7%，調降的理由，是最近這段時間，中國大陸各地越來越多工廠，受限電政策影響停工，會限電的原因，則是與官方訂定的減碳目標，以及不斷漲價的煤價有關。報導中也指出，除了傳統的鋼鐵、水泥、化工等高耗能產業外，太陽能產業也受到衝擊。若再持續下去，影響將可能比夏季的限電政策更嚴重。不過外煤也分析，大陸國家主席習近平要因為想在明年2月的北京冬奧前，向國際社會彰顯他對於脫碳的決心，因此在此政策下限電，也有一部分的能源危機，是自己造成的。