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巴菲特開倉「這2家」 波克夏Q3續拋股手握現金3252億美元創新高
「股神」巴菲特旗下的波克夏海瑟威（BRK.A.US）第三季持倉報告出爐！最新的第三季機構持倉報告 （13F）文件顯示，波克夏第三季度持倉總市值達2660億美元。目前，波克夏持有的現金增至歷史新高3252億美元。報告顯示，波克夏還首次購入了兩隻股票—— 達美樂披薩（DPZ.US）和游泳池設備公司Pool Corp（POOL.US） 。受波克夏加倉影響，達美樂、Pool 15日盤前分別大漲逾8%、近7%。波克夏上季也脫手化妝品零售商Ulta Beauty大部分的持股。相較於達美樂和Pool的股價，Ulta Beauty下跌近2%。而家居裝潢公司Floor & Decor則是被波克夏直接「清空」。根據持倉數據顯示，蘋果（AAPL.US）仍然是其投資組合中的最大重倉股，共持有3億股，市值約爲699億美元。儘管蘋果繼續佔據首位，持倉數量卻較上季度減少25%，從年初的9.05億股顯著下降至當前的3億股。美國運通（AXP.US）晉升爲第二大重倉股，持有約1.52億股，市值約爲411億美元。美國銀行（BAC.US）則位列第三，波克夏對其的減持幅度爲近23%，截至季末對美國銀行的持股比例爲11.88%。監管資料顯示，在步入10月後，伯克希爾仍在繼續減持美國銀行的持股，持股比例已經降至10%的關鍵披露門檻以下。巴菲特的投資動向備受粉絲追隨，而最新的投資清單已經說明：波克夏一直在拋售股票，並累積了巨額的現金。
巴菲特又出手！ 連續3天加碼「這公司」近6億美元
國際油價年內走低以及業內並不看好的百億美元併購，都沒有影響到股神巴菲特對西方石油的信心，旗下波克夏海瑟威投資公司（Berkshire Hathaway）本周連續加碼西方石油（Occidental Petroleum）公司股份。據路透報導，當地時間13日，根據波克夏海瑟威提交給美國證券交易委員會（SEC）的文件顯示，該機構本周連續三天加碼買進西方石油股票，累計耗資約5.9億美元（約新台幣185億元）收購了近1050萬股西方石油公司股票。本次加倉後，波克夏持有的西方石油股票增至2.38億股，持股比例攀升至27.13%以上，持股總市值約136.48億美元。此外，波克夏還持有西方石油優先股和認股權證，可以以每股47美元的價格收購8380萬股西方石油公司股票。若這些認股特權被行使，波克夏對西方石油的持股比例將達到33%。巴菲特此次持續加倉西方石油，發生在西方石油日前宣佈以120億美元，收購美國頁岩油生產商CrownRock，以擴大其對美國最大頁岩油田的控制力。雖然業內並不看好此次併購，但巴菲特仍然拿出「誠意」，表示對此次併購的支持。根據收購協議，西方石油將以現金和股票收購CrownRock，交易價值約108億美元，此外，收購條款要求西方石油承擔CrownRock持有的12億美元債務。由於收購可能使得公司槓桿比率（Gearing Ratio）擴大，影響股東分紅和回購股份，市場分析認為，此次併購可能得不到巴菲特的認可。西方石油此前收購阿納達科石油公司（Anadarko Petroleum）的時候，巴菲特亦曾出手提供資金，其認購股權也是於當時獲得的。在收購CrownRock消息發佈後，西方石油的執行長霍魯（Vicki Hollub）也表示，並不需要巴菲特的幫助來完成此次收購。但波克夏在併購公佈後的持續加碼動作，意味著巴菲特仍然對公司的前景投下了「贊成票」。
港股最大多頭「強積金」上周加倉 一口氣認購華夏恒指ESG ETF 67億港元
港股目前處於低位，不過港交所上市的華夏恒指ESG ETF，於3日獲得大額資金淨申購，在市場大跌的情況下，最新淨值規模卻由9月29日的7.6億港元飆升至74.4億港元，資金淨流入近67億港元。據悉，這是香港近十年來最大規模的機構投資者認購。港媒報導，據香港華夏基金透露，此筆大額申購是香港領先的MPF機構投資者（MPF是指香港強制性公積金，是香港的一項退休保障計劃）之舉。而香港領先的MPF機構投資者有友邦強積金公司、信安強積金公司、宏利強積金公司、永明強積金公司、中國人壽強積金公司。香港自2000年12月起正式推行強積金制度。香港積金局於7月30日發佈《2022～2023年報》報告顯示，截至今年3月底，強積金總淨資產爲1.1兆港元，其中8510億港元爲淨供款，佔比77%。香港積金局資料顯示，截至2023年6月底，MPF的股票基金占強積金總資產逾43.3%，絕對是強積金體系中最重要的資產類別。按照地域來劃分，MPF基金的資產，有55%投資於香港（其中30個百分點在港股市場），另有15%分配在亞洲，北美和歐洲市場股票分別只佔14%和6%。對於香港人來說，投資於強積金的每1港元中，就有30%投資於香港本地股票市場。過去疫情三年，香港經濟備受打擊，港股跌跌不休。特別是去年，在第五波疫情、美國加息和國際政治因素疊加影響之下，恒指一度跌至1萬6千點以下。強積金表現慘淡，整體虧損一度超過2千億元，寫下2008年全球金融海嘯以來最差的紀錄，人均損失超過6萬元。去年十一月後，香港步入復常之路，股市迅速回暖，強積金止跌回升。2022年，港股累積下跌15.5%，強積金累積下跌15.66%，旗鼓相當。到今年1月份，隨著港股大漲，1月份的強積金回報率約5.1%。儘管今年上半年中國內地和香港股票基金表現不盡如人意，但該類別基金的吸金力度仍位居17個基金類別之首。超過1.1兆港元規模的強積金，成為香港金融市場的重要力量。強積金更多進入股市，增強市場信心，大家期待港股的反彈、強積金賺到錢，才能形成良性循環。香港政府官員最近更成立特別工作組，以改善股市的流動性。
美光Q4指引不如預期股價跌 高盛：正是加倉好機會目標價喊上80美元
記憶體大廠美光（Micron）日前公佈第四季指引，雖業績好於預期，但由於晶片供應過剩恐繼續抑制需求，下一季指引喜憂參半，財報公布後股價小幅下跌。有分析師表示，存儲晶片產業正漸漸開始好轉，認為趁美光股價下跌之際買入是個機會。美光公佈的第四財季調整後，每股虧損1.07美元，營收為40.1億美元。有分析師預計，美光調整後每股虧損1.15美元，營收39.3億美元；毛利率則從去年同期的39.5%下滑至負10.8%，此前由於需求疲軟，營收下滑近40%，原因是疫情期間囤積的晶片導致供應過剩。對於新財年第一財季，美光預計每股虧損1至1.14美元，而市場預期為每股虧損0.92美元；營收預計在42至46億美元，而市場預期為42.2億美元。美光執行長梅洛特拉（Sanjay Mehrotra）表示，在需求增加和有序供應的推動下，公司今年的表現將在2024年的市場復甦中處於有利地位。隨著人工智慧從資料中心擴散到邊緣運算，期待在2025年創造創紀錄的行業整體潛在市場（TAM）收入。他還表示，美光預計為資料中心設計的高頻寬記憶體晶片（HBM） 將在2024年初開始創造收入。此外，摩根大通分析師於財報發布後，給予了美光科技超配評級，並將目標價上調5美元至每股80美元，理由是存儲晶片產業開始好轉。分析師在一份客戶報告中表示，認為隨著市場看到營收、定價、利潤率及盈利能力等的改善，該股將在2023至2024年繼續朝著積極的方向發展。高盛分析師也持相似看法，表示儘管現在毛利率和每股盈餘的復甦似乎比之前預期的要慢，但需求正在改善，供應也更加有序，對該股仍持建設性看法，因此，認為股價回檔是加倉的好機會。美光上週五（29日）小幅上漲2.83美元或4.34%，收在68.03美元，累計近一週跌幅3.98%。
西方石油股價隨油價走弱 巴菲特：越跌越買
看好大型傳統能源公司轉型「碳捕捉」商機，股神巴菲特（Warren Buffett）旗下的跨國控股公司波克夏海瑟威（Berkshire Hathaway）去年開始買進西方石油，儘管近期西方石油公司股價隨油價走弱，巴菲特在波克夏5月股東會上表示，他不打算全面收購西方石油，但可能會繼續加碼。原油價格下跌，WTI原油期貨本週累計下跌幅度超3%，原因是近期多家央行集體加息，市場擔憂全球經濟放緩的壓力可能會減少燃料消耗。巴菲特近年來持續看好石油股。雪佛龍和西方石油均是巴菲特的重倉股，巴菲特對原油股青睞有加，去（2022）年俄羅斯入侵烏克蘭起不斷增持。最新數據顯示，西方石油年內跌幅超10%，收盤價創近一年新低，雪佛龍年內跌幅14%。5月底，SEC（美國監會）文件顯示，巴菲特旗下的波克夏斥資約2.75億美元再次加倉西方石油。波克夏持有的西方石油的股票數量增至2.219億股，持股比例達到24.9%，按西方石油最新56.07美元的收盤價計算，這部分股份價值約為124億美元。波克夏還持有西方石油的優先股，股息收益率為8%。同時持有西方石油8400萬份認股權證，可以以每股約59美元的行使價買入普通股。不過，隨著西方石油股價的走弱，最新收盤價來到56.07美元，帳面小賠3%。波克夏最大持股為蘋果公司，股價今年以來上漲44%，但是受到石油股股價拖累，波克夏爾今年股價僅上漲8.53%。
巴菲特連6買 波克夏持股西方石油逾24％
路透社報導，根據SEC的監管文件顯示，在5月16至18日，波克夏（Berkshire Hathaway）斥資2.01億美元收購了346萬股西方石油公司的股票。該公司周四（18日）表示，已增持西方石油公司（OXY）的股份，使波克夏在西方石油公司的持股比例提高至24.4%。此前，波克夏在5月11日至15日已經連續3個交易日買入西方石油，買入價格分別在每股56～58美元的價格區間，共買入了將近220萬股西方石油股票。因此，該公司的最新加倉舉動，代表其在過去六個交易日都連續買入西方石油股票，總計花費約3.27億美元，買入562萬股。截至目前，伯克希爾共持有約2.17億股西方石油普通股，持股比例高達24.4%，價值約127億美元；另持有約95億美元的西方石油優先股，年股息爲8%，此外還有以每股59.62美元的價格購買50億美元西方石油普通股的認股權證。在5月6日的波克夏年度股東大會上，巴菲特指出了西方石油公司在二疊紀盆地（Permian Basin）的業務，該盆地佔美國原油產量的很大一部分，並稱西方石油公司首席執行長Vicki Hollub是一位非凡的管理者。他還試圖打消外界的猜測，即波克夏確實可能會購買更多的西方石油股份，而該公司通常傾向於以低於每股60美元的價格購買。不過，巴菲特透露，他並不尋求控制權，因為該公司已有合適的管理團隊。
橋水基金第一季持倉曝光！加持新興市場ETF、臉書 減持黃金ETF、沃爾瑪等消費股
每年的財報季，美國各大投資機構都會披露最新持倉報告（13F）。根據全球最大避險基金橋水聯合（Bridgewater Associates）向美國證券交易委員會（SEC）提交的13F文件顯示，該公司在今年第一季末的美股持倉市值，達到163.8億美元，較上一季有所縮水。據最新13F文件顯示，截止今年3月末，橋水在美股的持倉總市值達到163.8億美元，較去年底的183.2億美元減少了10.55%。作爲全球宏觀策略基金，橋水的美股組合僅佔總資產很小的一部分。在這個季度，橋水不斷賣出證券，清倉228支、減持360支；同時積極買進證券，新進118支、增持225支證券。橋水第一季大幅加倉安碩核心MSCI新興市場ETF（IEMG），使其晉升為其第一大重倉，還小幅加倉了醫療領域的強生，持股增至358.75萬股，市值5.5億美元。與此同時，橋水持有多隻消費品個股，但是今年一季度都進行了減持，比如其第三大持倉寶潔、可口可樂、好市多、沃爾瑪等多隻消費股，其中沃爾瑪的減持幅度相對較大。橋水基金美股前30大重倉，其中增持的標的還包括Google母公司Alphabet，持股數量增至230.8萬股，市值2.3億美元；臉書Meta持股增至100.1萬股，市值2.1億美元。此外亦增持了VISA、PayPal、Booking等。值得注意的是，橋水在一季度還減持了其特別看好的黃金資產，賣出SPDR黃金ETF共計34.02萬股，持倉降至88.6萬股，市值1.6億美元。該基金從去年年底以來出現較大漲勢，表現非常突出。不過，近期橋水基金聯席首席投資長坦布爾（Karniol-Tambour）表示，黃金可能正處於持續增長期的開端，因爲全球對美元去槓桿化的推動仍是金價的長期支撐。她認為黃金被低估了，還有很長的路要走。不僅如此，由於全球通膨水平仍高，黃金將繼續吸引投資者，以對沖購買力下降的風險。橋水聯合首席投資長普林斯（Bob Prince）4月末也分享了他的最新觀察。他指出，名義支出水平高於經濟體的生產能力，導致通脹率遠高於目標水平，美國和其他西方經濟體處於看跌失衡中。普林斯指出，雖然目前美國經濟尚未出現嚴重問題，但名義支出已經放緩。若聯準會進一步收緊政策，銀行業就會繼續承壓，從而影響信貸供應。鑑於迄今爲止的緊縮舉措，他認為聯準會可以評估形勢再做出決策。
資本湧入黃金 亞洲金價盤中小漲0.22％「已連續4日上漲」
金價強勢之下黃金股持續走高，亞洲黃金價格今（13日）一早盤小漲，盤中上揚4.09美元或0.22%，每盎司報1872.35美元，已連續4日上漲。因美國矽谷銀行驚傳倒閉，促使資金選擇進入避險資產，從而推升金價行情。由於市場對SVB的擔憂加劇，金價受益於不確定因素，累計自上周三（8日）收盤以來已經上漲超過3%，並處於一個月高點。與此同時，由於聯準會考慮加快升息步伐，上周五（10日）發布的美國就業數據描繪了一幅喜憂參半的經濟景象。黃金一直被認為是一種避險資產，當市場陷入恐慌時，資金會不斷湧向黃金市場，從而推高金價。就歷史數據來看，黃金往往在波動加劇期間受益，因為波動性越大代表市場的不確定性（如現金流、股息、息票等）就越高，此時資本便會偏愛黃金。從短期來看，黃金價格受消息影響存在較大波動，明天（14日）還有重磅數據美國2月CPI待公佈。有機構分析若CPI數據降溫，近期累積的緊縮壓力釋放，準會鷹派將會像洩了氣的皮球，並迅速助漲黃金市場多頭。從中長期來看，黃金的配置價值依然受機構普遍看好。其中，澳盛銀行（ANZ）將黃金年終預期上調每盎司100至2000美元。有分析師指出，當前全球地緣風險問題仍存，部分金融市場局部流動性壓力增加，若出現黑天鵝事件導致金融市場震盪，黃金也可能對超預期風險事件提供良好對沖。因此，若2月通膨數據顯示美國通膨仍有韌性，導致黃金價格回調，可能為增配黃金提供了較好的加倉機會，建議逢低加倉，維持黃金超配觀點不變。上周五，黃金波動指數（GVZ）飆漲15.87%、創下自2020年7月23日以來的最大單日漲幅。值得一提的是，相對於2022年2月俄烏衝突爆發時黃金波動率所處的高位而言，當前依然是較低的水平，但同時也代表後續還有很大的上漲空間。
第一天當沖半小時爽賺10萬 少年股神百萬存款最終慘賠「剩113元」
台股大盤在今年1月創下18619點新高，也因為航運股的崛起造就很多「少年股神」。近日有網友表示，他在大三靠玩股票存了50萬，之後槓桿開到500萬玩當沖，本來賺到100萬，後來賠到剩113元。原PO近日在論壇《Dcard》發文說，他在大三開始玩股票，「一直到去年6月左右正式結束了大學生活，猛然發現自己居然存到50萬了」他在股海中打滾2年多，透過經濟學、貨幣銀行學等加上自己研究，在牛市中賺了不少，「我認為我就是那個百年難得一見的少年股神。」但他覺得波段太慢，拿50多萬一天也只能賺5萬，所以開始玩當沖，額度還開到500萬。原PO說，第1天當沖他早盤用市價買了10張創意（3443），半小時候直接拉了3％，他選擇獲利入袋賺了10萬，「接下來每天我就是開盤時間在床上躺著買賣，買出做多、賣出放空，甚至有時候買完就會不小心睡著，起來後發現媽的又賺了5萬。」原PO指出，他當沖的勝率超過7成，在1個月內資產就翻到近100萬，他的胃口也越來越大，沒賺個3到5％都不想跑，「看錯方向的時候也沒有立即選擇停損，而是繼續凹單加倉。」因為操作金額近千萬，讓他只要有虧損就會心情很差，「短短的2週，我就將當沖賺來的50多萬全部賠回股市。」原PO表示，某天他放空200元的陽明（2609）25張，原本跌3％被499張的連續買單猛拉到漲7％，「看到自己未實現損益瞬間變成-25萬，我腦筋一片空白。」最後陽明鎖漲停，他到收盤前都沒辦法回補空單，下午2點營業員打給他說，明早會直接幫他強制回補。原PO在文末表示，「這次當沖的帳面損益大概是-40萬，借券費15萬左右，所有費用支出完之後我的戶頭只剩下113元。」他4年多的存款全部歸零，剩下的錢只能吃派克雞排。此文曝光後，網友紛紛留言回應「太精彩了但至少不是出社會賠啦」、「但你至少只是賠光本金，沒有負債」、「之前國泰借券費收我7％」、「我也經歷過2天蒸發20萬」。